国家重点基础研究发展计划(2007CB814903)
- 作品数：54 被引量：146H指数：6
- 相关作者：任学敏张寄洲梁进叶中行边保军更多>>
- 相关机构：同济大学上海师范大学上海交通大学更多>>
- 发文基金：国家重点基础研究发展计划国家自然科学基金上海市科委重大科技攻关项目更多>>
- 相关领域：经济管理理学自动化与计算机技术更多>>
- 同时有短期和长期债券的公司债券定价被引量：1
- 2011年
- 主要考虑公司同时发行短期和长期零息票债券的定价问题.利用随机分析方法,在短期债券到期日,由于偿付短期债务会引起公司资产的跳跃,所以,长期债券的定价需要分两个时间段进行.在结构化模型下给出了公司在短期债券存续期间没有违约的概率,以及在此条件下公司资产的条件概率分布,得到短期债券和长期债券的定价公式.通过数值计算,分析债券价格随各个参数变化的金融意义.
- 任学敏光华
- 关键词：债券定价违约概率
- 抑制剂作用下肿瘤生长模型的参数识别被引量：1
- 2009年
- 该文考虑抑制剂作用下肿瘤生长的模型.假设肿瘤是球对称的,其表面为运动边界,用函数r=R(t)表示.既然多细胞肿瘤扁球体(MTS)通常作为肿瘤生长的体外模型,在实验室能够被观察和控制,因此研究如下反问题:根据观察到的MTS动态增长(即给定R(t)),来确定抑制剂的参数.运用极大值原理,作者证明了该抛物反问题解的唯一性.进一步,用最优控制框架来重构模型中的抑制剂参数,证明了最优控制问题解的存在性,并推导了最优控制满足的最优性必要条件.
- 陶有山边保军
- 关键词：肿瘤抑制剂反问题最优控制
- 期货公司客户风险管理的模糊聚类分析
- 2011年
- 期货公司客户信用风险的控制和管理对期货公司发展与进步有着举足轻重的作用,聚类分析可以作为客户分类方法之一为期货公司所用,而模糊聚类是聚类分析的新方法之一。本文基于期货公司客户的实际交易数据,首先提取若干特征指标作为聚类分析的基本变量,然后分别运用K-均值聚类算法和改进的模糊聚类分析方法对期货公司的客户进行分类,最后将两种方法分类结果进行融合,得到最终的客户分类,为期货公司控制客户的信用风险提供科学依据。
- 沈泽豪叶中行
- 关键词：期货客户分类模糊聚类K-均值聚类算法
- 带固定比例交易费率的跳扩散欧式期权的定价
- 2012年
- 考虑市场存在交易费率的跳扩散欧式期权的定价问题.由于交易费的存在使得传统的对冲方法不适用,我们将该问题转化为两元的随机控制问题.证明了带固定比例交易费率的跳扩散欧式期权的价格是对应的积分微分不等方程的约束粘性解,并通过马尔科夫链对变分问题进行离散,证明了在粘性意义下离散方法的收敛性.最后给出了数值结果.
- 吴强张寄洲朱海燕
- 关键词：欧式期权交易费马尔科夫链随机控制
- 双时段具违约相关性的公司债券定价被引量：1
- 2010年
- 采用偏微分方程的方法,研究子公司的违约情况对母公司债券定价的影响.并在随机利率的假定下,利用结构化和约化两者相结合的方法建立了母公司债券定价的数学模型,并给出了相应的显示表达式.
- 吴春军傅毅张寄洲
- 关键词：公司债券违约相关性PDE
- 抵押贷款信用违约互换的定价被引量：4
- 2011年
- 在结构化方法框架下,用偏微分方程方法,对抵押贷款的信用违约互换进行定价.给出了形式解,并进行数值计算和参数分析.
- 吴森梁进
- 关键词：抵押贷款信用违约互换偏微分方程
- 连续支付美式分期付款期权的计算被引量：6
- 2008年
- 为了研究连续支付分期付款美式期权的定价问题,以看涨期权为例,采用对冲的方法建立了此类期权定价的偏微分方程模型.模型中的方程是一个非齐次的Black-Scholes方程,其非齐次项为期权的分期付款率.根据金融意义,连续支付分期付款美式期权的定价问题是一个自由边界问题,含有最佳终止边界和最佳实施边界2条自由边界,从而把偏微分方程模型转化为相应的变分不等方程模型,然后用有限差分方法给出了此类期权价格的数值解,并分析了不同参数值的情况下最佳终止边界和最佳实施边界的位置及性质.结果表明看涨期权的最佳终止边界单调非减,而最佳实施边界则单调非增.
- 高扬梁进
- 关键词：变分不等方程
- 分时段公司债券的违约相关性研究
- 2010年
- 用偏微分方程的方法,研究当子公司违约时,母公司的公司债券的定价问题.在随机利率的假定下,利用约化的方法,对公司债券分时段进行分析,给出了母公司的公司债券的数学模型和显示表达式,并讨论了违约相关性的金融意义.
- 方开娟傅毅张寄洲
- 关键词：公司债券违约相关性
- 有偿债基金机制的公司债定价模型
- 2012年
- 有偿债基金的公司债是发行公司专门提取偿债基金以保证本息偿还的公司债券,它具有提前偿还的性质.由于计提偿债基金会引起公司资产的跳跃,给出了公司在计提偿债基金前没有违约的概率以及在此条件下公司资产的条件分布,并利用首次通过模型得到债券定价公式,通过数值计算作图分析了债券价格随参数变化的金融意义.
- 任学敏光华
- 关键词：偿债基金违约概率
- 分数布朗运动下随机利率情形的欧式期权定价公式被引量：6
- 2010年
- 利用Δ-对冲方法得到零息票债券价格模型.在此基础上,得到分数布朗运动下随机利率情形的欧式看涨期权的定价模型,并利用偏微分方程的方法得到其显式定价公式.
- 张超张寄洲
- 关键词：分数布朗运动随机利率BLACK-SCHOLES公式
