郑挺国
- 作品数：66 被引量：1,600H指数：26
- 供职机构：厦门大学更多>>
- 发文基金：国家自然科学基金国家社会科学基金教育部人文社会科学重点研究基地度重大研究项目更多>>
- 相关领域：经济管理社会学理学环境科学与工程更多>>
- 中国环境污染与经济增长之间的相关性研究——基于线性和非线性计量模型的实证分析被引量：63
- 2009年
- 本文对我国29个省区1989-2007年废水、固体废弃物和废气3种环境污染人均指标与人均收入数据进行建模,分析我国环境污染与经济增长之间的关系。结果表明:人均废水排放量随人均收入增加均呈现先上升后下降的变化趋势,而人均固体废弃物产生量和人均废气排放量随人均收入变化则呈现单调上升的趋势。
- 刘金全郑挺国宋涛
- 关键词：经济增长环境污染环境库兹涅茨曲线非线性面板数据
- 基于扩展Kalman滤波的非对称SV模型估计及其在沪深股市的应用
- 非对称随机波动(SV)模型是当前金融计量学研究的一个重要课题。本文在Yu(2005)的非对称SV模型设定下,按照Kimetal.(1998)对SV模型进行对数平方转换,给出了一种基于扩展Kalman滤波和前向滤波、后向抽...
- 郑挺国刘金全
- 文献传递
- 人民币汇率与均衡水平偏离的动态非对称调整研究被引量：10
- 2007年
- 本文在货币模型框架下,利用Enders(2001)门限协整方法研究人民币名义汇率与其均衡水平(又称基本因素均衡汇率)的偏离,样本区间为1990年1月—2006年12月。通过线性—平稳性检验和半周期分析,我们发现人民币均衡汇率偏离呈现非线性调整,表现为快速和长期持续两种不同的均值回复过程,均衡汇率偏离具有显著的门限效应。结合实际经济运行,本文认为人民币汇率在2005年7月进行升值调整是适时、正确和有效的。
- 刘金全郑挺国隋建利
- 关键词：均衡汇率门限协整非线性
- GDP数据修正对经济周期测定的影响被引量：4
- 2011年
- 本文在收集和建立季度GDP实时数据的基础上,利用区制转移模型对我国经济周期测定展开了实时数据分析,并深入讨论了GDP数据修正对经济周期阶段性测定的影响。研究结果表明:GDP数据修正引致我国经济周期阶段性测定发生了深刻的变化,使我国经济周期的测定在2005年第二季度至2006年第四季度间从低速增长改变为高速增长。而且,GDP数据修正对经济周期平均增长率的影响方向,与其是否影响经济周期阶段性具有相反关系,即当GDP数据修正不影响(影响)经济周期阶段性时,它对高、低平均增长率都具有同向(反向)影响。
- 郑挺国郭辉铭
- 关键词：经济周期实时数据区制转移模型
- 投资者关注与城际房价溢出效应——基于成对城市间百度搜索指数的研究被引量：1
- 2023年
- 采用高维时变参数向量自回归模型测度了全国50个大中城市房价的时变溢出效应,并基于成对城市间的百度搜索指数系统考察了投资者关注对城际房价溢出效应的影响。研究表明,投资者关注能够显著提升城际间的房价溢出效应,其中来自手机端、一线城市、房地产活跃期内的投资者关注对城际房价溢出效应的影响更强。拓展性分析表明,投资者关注能够推高目的地城市房价中的非基本面成分。
- 龚金金郑挺国
- 关键词：城市房价投资者关注
- 低碳转型风险的“涟漪效应”
- 2024年
- “双碳”目标背景下,有效识别并量化金融市场内的低碳转型风险,对于维护国家经济低碳转型过程中的经济金融安全以及防范系统性金融风险具有重要的现实意义。本文提出属性分类建模法,将上市公司的碳排放、贝塔系数、市值、市净率等属性特征与前沿张量自回归模型相结合,构建基于多维度属性风险关联指数和关联网络的风险传导效应分析框架,用以刻画低碳转型风险在属性结构中的“连漪效应”。结果显示:多维属性视角下,中国股票市场中的“涟漪效应”体现为具有相似属性特征的上市公司之间的风险关联效应;低碳转型风险的“连漪效应”传导中心位于“高碳排、低市净率、高市值、低贝塔”类别。随着风险逐步沿属性特征向外扩散,风险关联强度逐渐减小;中国提出“双碳”目标后,各层涟漪的风险关联强度均呈现显著上升趋势;高碳排属性是低碳转型风险“涟漪效应”的主要驱动属性,但在“双碳”目标约束下,其驱动作用向低市净率、高市值属性转移,转型风险呈现出跨属性传导的特征。本文为碳中和背景下完善适应于低碳转型风险的宏观审慎政策框架、构建低碳转型风险防治体系提供了理论依据。
- 郑挺国张宏音叶仕奇
- 我国通货膨胀率动态波动路径的结构性转变特征与统计检验被引量：29
- 2006年
- 本文运用参数稳定性检验方法研究我国通货膨胀率的动态变化路径,发现我国通货膨胀率序列具有明显的结构转变特征;利用包含结构转变点的最小二乘估计方法,获得了我国通货膨胀率的结构转变点估计和区间估计;结合我国宏观经济运行事实,分析并刻画了具有结构转变特征的通货膨胀率动态过程,准确地给出自1984年以来的两次高通货膨胀区间。
- 刘金全金春雨郑挺国
- 关键词：通货膨胀率
- 基于极差的区制转移随机波动率模型及其应用被引量：15
- 2013年
- 关于金融波动率的建模,大量文献都是基于将收益率作为波动率代理变量,而基于极差这一更有效的代理变量研究波动率的则相对较少.考虑到随机波动率模型的优势,将区制转移引入到基于极差的随机波动率模型中,从而刻画金融市场中波动率水平可能存在的结构变化.随后给出此波动率模型的MCMC估计,并利用模拟证明了该方法的有效性.基于以上模型,对上证综指、深圳成指和沪深300指数的极差波动率进行了实证研究,并利用已实现波动率作为基准、以稳健的损失函数作为判断准则的比较方法,与文献中常用的GARCH类模型和SV类模型进行比较,进一步论证了提出模型的优势.
- 郑挺国左浩苗
- 关键词：区制转移
- 我国经济周期阶段性划分与经济增长走势分析被引量：44
- 2008年
- 本文基于门限自回归模型方法对我国1990年1季度至2007年3季度经济增长率进行研究,识别和检验我国经济周期呈现的基本特征,并对我国经济增长走势进行分析,研究发现:三区制门限自回归模型适合于描述我国经济周期波动,进而刻画了我国经济增长呈现出的低速增长—适速增长—高速增长—适速增长—低速增长周期规律;经济周期三阶段性可由拐点8.2和9.71进行划分;通过非线性预测,点预测结果表明经济增长率将在未来两年内可能出现持续下降态势,但仍会高于10%的高位上运行,而区间预测结果则显示未来12个季度内我国经济增长率将主要在7%—13%的区间运行。
- 刘金全郑挺国
- 关键词：经济周期经济增长门限自回归
- 房地产价格失调与时变货币政策立场识别
- 本文采用异方差时变参数模型和两步极大似然估计法来探讨短期利率对房价失调反应的时点和特征。研究表明,短期名义利率从2011年第二季度开始盯住滞后房价失调,但没有盯住预期房价失调,体现出了货币政策对房价失调反应的"被动性"和...
- 郑挺国赵丽娟宋涛
- 关键词：最优利率规则时变参数
- 文献传递
