郑立辉
- 作品数：6 被引量：67H指数：4
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- 发文基金：国家自然科学基金上海市教育发展基金会“曙光计划”项目中国博士后科学基金更多>>
- 相关领域：经济管理更多>>
- 基于鲁棒控制的期权定价方法被引量：12
- 2000年
- 首先从经济学的行为分析出发 ,在鲁棒控制的框架下给出了期权卖价、买价和公平价格的严格定义 .然后通过求解微分对策 ,得到了定价模型值函数的封闭解 .最后给出了期权价格及其对冲策略的显式表达式 。
- 郑立辉
- 关键词：期权定价鲁棒控制微分对策金融理论
- 现代金融理论的进展综述被引量：33
- 2001年
- 对现代金融理论大量应用金融数学取得的进展进行了较详细的综述 ,并就现代金融理论未来的发展趋势和国内现代金融理论研究现状进行了分析 .
- 刘海龙郑立辉吴冲锋
- 关键词：现代金融理论金融数学鞅理论脉冲控制金融经济学
- 股票承销业务中VaR的计算方法被引量：7
- 2001年
- 运用VaR的计量方法 ,把投资银行的主要业务之一股票承销的风险量化成一定的风险值 ,并应用资本市场定价模型以证券市场风险量化股票承销风险 ,设计了一套简便而实用的计算方法 。
- 杨鸿郑立辉黄渝祥
- 关键词：投资银行承销业务受险价值股票承销
- 证券投资者群体行为的系统描述被引量：2
- 2004年
- 利用分布参数系统模型研究了证券市场中投资者的群体行为.引入了投资者关于其自身因素的分布函数,把投资者行为定义为n维因素空间中的轨线,建立了投资者群体行为分布函数满足的偏微分方程,描述了投资者群体行为的变化规律,并证明了该方程的重要性质.在一定假设条件下,建立了不同资金禀赋的投资者行为分布函数满足的偏微分方程,并给出了解析解.
- 刘海龙郑立辉吴冲锋
- 关键词：证券市场风险偏好
- 证券选择的极大极小设计方法被引量：9
- 2000年
- 在现代金融理论的基本框架下,提出了证券选择的极大极小设计(即最差情况最优化)的概念与方法主要证明了当金融市场完备时使最差情况证券收益率最优的证券组合的存在性。
- 郑立辉张兢田鲍新中
- 关键词：证券选择金融市场证券组合
- 期权套利定价方法的推广与比较被引量：4
- 2002年
- 首先基于离散时间模型给出传统套利、ε-套利及确定性套利的概念 ,并简单地介绍了期权定价的三种无套利方法 .在详细地比较了三种方法后 ,指出了它们在本质上的区别与联系以及各自的适用范围 .最后通过算例进一步说明传统的套利定价理论从本质上讲只适用于完全的金融市场 ,而确定性套利和ε-套利定价方法既适用于完全金融市场 。
- 刘海龙吴冲锋郑立辉
- 关键词：金融市场期权套利定价
